Lime привлекла $174 млн в ходе IPO сервиса проката электросамокатов при поддержке Uber

Компания Lime, юридически зарегистрированная как Neutron Holdings Inc., и часть её акционеров привлекли $174 млн в ходе первичного публичного размещения акций (IPO) в США — итоговая цена размещения оказалась на уровне середины заявленного ценового диапазона, сообщает Bloomberg.

Что известно об IPO

• Юридическое название Lime — Neutron Holdings Inc.
• Акции на IPO продавала как сама компания, так и часть её действующих акционеров
• Итоговая цена размещения — на уровне середины заявленного диапазона
• Общий объём привлечённых средств — $174 млн
• Среди инвесторов компании — сервис заказа такси Uber

Чем занимается Lime

Lime — оператор проката электросамокатов и электровелосипедов, основанный в 2017 году в Калифорнии. Компания работает по модели shared micromobility: пользователи разблокируют транспорт через приложение по геолокации и оплачивают поездки поминутно, а специальные бригады заряжают и обслуживают самокаты по городу. За годы работы Lime пережила консолидацию всего рынка микромобильности: часть конкурентов, включая когда-то крупного игрока Bird, обанкротилась или ушла с рынка, а Lime и несколько европейских операторов, таких как Tier и Voi, остались среди немногих компаний, доросших до масштаба десятков городов на нескольких континентах. Компания неоднократно заявляла, что вышла в операционную прибыль после нескольких лет убытков, характерных для всей отрасли шеринга самокатов на раннем этапе её развития.

Uber стал одним из крупных инвесторов Lime после того, как в 2020 году передал компании собственное подразделение по прокату велосипедов JUMP в обмен на долю — эта сделка вписывалась в общую стратегию Uber по превращению приложения в «супер-агрегатор» разных видов городского транспорта, а не только автомобильных поездок.

Как устроен бизнес микромобильности

В большинстве городов операторы вроде Lime работают по разрешениям, которые выдают городские власти и которые часто ограничивают число самокатов и велосипедов на улицах, требуют соблюдения правил парковки и передачи данных о поездках муниципалитету. Компании продвигают такие сервисы как экологичную альтернативу коротким поездкам на автомобиле или такси внутри города, а выход на биржу даёт им дополнительный капитал для расширения флота, выхода в новые города и, возможно, поглощения более мелких региональных операторов.

Часть привлечённых на IPO средств в таких сделках традиционно достаётся не только самой компании, но и её ранним инвесторам — венчурным фондам, которые получают возможность частично зафиксировать прибыль после нескольких лет непубличного владения долями стартапа. Судя по формулировке Bloomberg, часть акций на IPO Lime продавали именно такие действующие акционеры, а не только сама компания.

Почему это заметили

Для технологических и tech-enabled потребительских стартапов размещение по цене в середине заявленного диапазона обычно считается нейтральным сигналом: спрос со стороны институциональных инвесторов был устойчивым, но не привёл к переподписке книги заявок, как это бывает при более ажиотажных IPO.

Что это значит

Возвращение таких компаний, как Lime, на публичный рынок показывает, что окно для IPO технологических и tech-enabled потребительских сервисов вновь приоткрывается — даже для проектов, никак не связанных с генеративным искусственным интеллектом.